2020注會考試《財務管理》考點練習：營運資本投資(1)，新東方職上小編為大家整理了相關內容，供考生們參考。 更多關于注冊會計師考試試題，請關注新東方職上網。

　　一、單項選擇題

　　1、下列關于儲備存貨的有關成本的說法中，不正確的是(　)。

　　A、取得成本指為取得某種存貨而支出的成本，取得成本=購置成本+變動訂貨成本

　　B、存貨資金的應計利息屬于儲存成本

　　C、訂貨量相關成本是指的變動訂貨成本和變動儲存成本

　　D、因材料供應中斷造成的停產損失屬于存貨的缺貨成本

　　2、下列各項中，不屬于存貨儲存成本的是(　)。

　　A、倉庫費用

　　B、保險費用

　　C、差旅費

　　D、存貨破損和變質損失

　　3、流動資產投資管理的核心問題是(　)。

　　A、確定使用何種流動資產投資政策

　　B、確定最優(yōu)的投資規(guī)模、安排流動資產投資

　　C、如何應對投資需求的不確定性

　　D、中斷企業(yè)的經營風險

　　4、下列關于營運資本投資策略說法中，不正確的是(　)。

　　A、在保守型投資策略下，公司的短缺成本較少

　　B、在激進型投資策略下，公司承擔的風險較低

　　C、在激進型投資策略下，公司的銷售收入可能下降

　　D、在適中型投資策略下，公司的短缺成本和持有成本大體相等

【超值精品課程0元領取】點擊下方圖片即可領取

 2020年注冊會計師備考通關秘籍 點擊下載>>

　　5、企業(yè)在進行現(xiàn)金管理時，可利用的現(xiàn)金浮游量是指(　)。

　　A、企業(yè)賬戶所記存款余額

　　B、銀行賬戶所記企業(yè)存款余額

　　C、企業(yè)賬戶與銀行賬戶所記存款余額之差

　　D、企業(yè)實際現(xiàn)金余額超過最佳現(xiàn)金持有量之差

　　6、在現(xiàn)金收支管理中，可以使企業(yè)持有的交易性現(xiàn)金余額降到最低水平的管理措施是(　)。

　　A、力爭現(xiàn)金流量同步

　　B、使用現(xiàn)金浮游量

　　C、加速收款

　　D、推遲應付款的支付

　　7、下列各項中，與再訂貨點無關的因素是(　)。

　　A、經濟訂貨量

　　B、日耗用量

　　C、平均交貨時間

　　D、保險儲備量

　　8、A企業(yè)每年耗用某種原材料1000千克，該材料的單位成本為15元，單位變動儲存成本為2元，一次訂貨成本90元，則下列說法正確的是(　)。

　　A、該企業(yè)的經濟訂貨批量為300千克，與批量有關的存貨總成本為600元

　　B、該企業(yè)的經濟訂貨批量為300千克，與批量有關的存貨總成本為4500元

　　C、該企業(yè)的經濟訂貨批量為600千克，與批量有關的存貨總成本為300元

　　D、該企業(yè)的經濟訂貨批量為600千克，與批量有關的存貨總成本為9000元

　　9、下列措施中，可以降低現(xiàn)金回歸線的是(　)。

　　A、提高有價證券的日利息率

　　B、提高每日現(xiàn)金余額變化的方差

　　C、提高每次有價證券的固定轉換成本

　　D、提高最低控制線

　　10、某公司根據(jù)現(xiàn)金持有量的存貨模式確定的最佳現(xiàn)金持有量為20000元，有價證券的年利率為10%。在最佳現(xiàn)金持有量下，該公司與現(xiàn)金持有量相關的現(xiàn)金使用總成本為(　)元。

　　A、10000

　　B、2000

　　C、20000

　　D、4000

　　參考答案及解析：

　　一、單項選擇題

　　1、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 取得成本指為取得某種存貨而支出的成本，包括訂貨成本和購置成本，其中訂貨成本包括固定訂貨成本和變動訂貨成本，所以選項A的說法不正確。

　　2、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 差旅費屬于存貨的訂貨成本。

　　3、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 面對流動資產投資的不確定性，需要權衡與之相關的收益和成本。流動資產投資管理的核心問題就是如何應對投資需求的不確定性。

　　4、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 在保守型投資策略下，充足的現(xiàn)金，存貨和寬松的信用條件，使公司中斷經營的風險很小，其短缺成本較小，所以選項A正確;在激進型投資策略下，公司可以節(jié)約流動資產的持有成本，但要承擔較大的風險，所以選項B不正確;在激進型投資策略下，公司會采用嚴格的銷售信用政策或者禁止賒銷，所以銷售收入可能下降，選項C正確;在適中型投資策略下，確定其最佳投資需要量，也就是短缺成本和持有成本之和最小化的投資額，此時短缺成本和持有成本大體相等，所以選項D正確。

　　5、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 從企業(yè)開出支票，收票人收到支票并存入銀行，至銀行將款項劃出企業(yè)賬戶，中間需要一段時間?，F(xiàn)金在這段時間的占用稱為現(xiàn)金浮游量。

　　6、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 如果企業(yè)能盡量使它的現(xiàn)金流入與現(xiàn)金流出發(fā)生的時間趨于一致，就可以使其所持有的交易性現(xiàn)金余額降到最低水平。這就是所謂現(xiàn)金流量同步。

　　7、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 再訂貨點R=平均交貨時間×平均日需求+保險儲備，從公式可以看出，經濟訂貨量與再訂貨點無關。

　　8、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 經濟訂貨批量=(2×1000×90/2)1/2=300(千克)，與批量有關的存貨總成本=(2×1000×90×2)1/2 =600(元)。

　　9、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 現(xiàn)金回歸線R與有價證券的日利息率呈反向變動，與每次有價證券的固定轉換成本、每日現(xiàn)金余額變化的標準差、最低控制線L呈同向變動。

　　10、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 現(xiàn)金持有量的存貨模式下，現(xiàn)金的使用總成本=交易成本+機會成本，達到最佳現(xiàn)金持有量時，機會成本=交易成本，即與現(xiàn)金持有量相關的現(xiàn)金使用總成本=2×機會成本，所以，本題與現(xiàn)金持有量相關的現(xiàn)金使用總成本=2×(20000/2)×10%=2000(元)。

2022年中級經濟師3天特訓營免費領！！